【整理:每日券商觀點彙總(7月17日)】宏觀1. 中銀證券:

【整理:每日券商觀點彙總(7月17日)】
宏觀
1. 中銀證券:AH股和美股短期震盪,趨勢性反轉仍需等待;中債短期存在高估的跡象,2023年中後期存在上行風險。
2. 中銀證券:美元指數年內向下的大方向不會改變,但要警惕三季度美國CPI反彈和預期擾動導致美元指數小幅反彈的風險。
3. 國泰君安:後續三季度之中人民幣匯率預計在7.0-7.3之間波動,單向升貶值均無強邏輯支撐。預計人民幣趨勢性升值的窗口至少要到四季度中後期。
4. 國泰君安:歷史經驗顯示,在國內經濟溫和增長,海外流動性轉寬鬆的階段,港股往往能通過估值提升而表現較好。
行業
1. 天風證券:AI+數字經濟共振的算力方向仍爲強主線,但逐步進入到去僞存真階段,同時建議積極把握二季度績優個股。
2. 長城證券:匯率階段性企穩,看好優質券商及金融科技板塊。保險板塊或基本觸底,壽險中報可能超預期。
3. 光大證券:汽車和汽車零部件行業呈現平穩復甦趨勢,但市場競爭依然激烈,建議關注板塊平穩修復帶來的結構性機會。
個股
1. 中銀證券:茅臺Q2收入好於預期。公司增長的驅動因素沒有發生變化,預計完成全年業績目標確定性高,弱市下彰顯馬太效應。
2. 招商證券:北方華創進行設備平臺化佈局,高端IC設備不斷放量;考慮到日本和荷蘭的出口管制法規,公司國產化份額有望持續提升。
3. 國信證券:比亞迪深度佈局三電技術,新能源汽車技術實力強、市場份額優勢大,加速開啓高端化進程與品牌出海進程,進一步提高了公司的發展上限。
4. 華安證券:唐人神Q2生產經營環比改善,上半年出欄量已完成全年任務47.4%;隨著生豬、仔豬價格持續低迷,產能去化有望加速。
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