【美國長期國債遭遇大幅做空 令波動率指標劇烈震盪】美國長期國

【美國長期國債遭遇大幅做空 令波動率指標劇烈震盪】美國長期國債空頭頭寸不斷增加,已經在市場上引起連鎖反應,一個月期30年利率互換期權的波動率,即衡量長期利率一個月內隱含變動的指標,本週的波動程度遠超過去三年的評級水平。30年期美國國債收益率一度急升至4.42%,上次達到這一水平是在2011年,而且逢低買盤也未能遏制這一趨勢,這讓交易員感到不安。花旗策略師Ed Acton和Bill O’Donnell在報告指出,新的做空風險正在推動收益率上升,30年期空頭劇增。不過,空頭頭寸快速累積,也意味著回補操作有可能會引發反彈。花旗策略師表示,許多10年期美國國債期貨空頭頭寸可能會在109-28左右被平倉。
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