【中證協發佈《首次公開發行證券網下投資者分類評價和管理指引》

【中證協發佈《首次公開發行證券網下投資者分類評價和管理指引》及其配套文件】11月29日訊,本次修訂的主要內容包括:一是修改異常報價申購情形,進一步提高監測結果的科學性和準確性。同時,根據網下投資者出現的異常情形,結合申購數量、發生頻率、定價依據等因素進行定性與定量分析。二是明確實施名單分類的適用情形和自律懲戒措施,構建起限制名單與關注名單、異常名單之間的層級遞進關係,充分發揮分類管理的扶優限劣作用。三是明確名單分類管理的處理程序參照《首次公開發行證券網下投資者管理規則》的相關規定,履行事先告知、陳述申辯、審覈決定等實施程序。四是取消精選名單評價機制,協會在整合、優化精選名單相關標準的基礎上,研究建立網下專業機構投資者“白名單”管理制度。此外,協會通過發佈適用意見,對“報價偏離度顯著較高”“報價一致性顯著較高”監測指標等事項作出重點明確和說明。
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