金十數據整理:每日投行/機構觀點梳理(2025-05-12)

國外
1. 小摩:金價或到2029年衝上6000美元大關。
2. 大摩:因貿易談判的樂觀情緒,對沖基金重新進入中國股市。
3. 高盛:預計新一屆德國政府將把國防開支從佔GDP的2.1%提高到3%。
4. 高盛:若降息夢碎,短期美債收益率或面臨反彈風險。
5. 美銀:全球投資者降低美元敞口,部分原因是對財政狀況的擔憂。
6. 貝萊德:中美雙方罕見一致定調體現共識較多,利好中國市場。
7. 加皇銀行:關稅先推高美國通脹後影響經濟,從而推遲降息。
8. 凱投宏觀:歐佩克+戰略轉向對油價的拖累或持續至2026年底。
9. BMO:加拿大央行6月降息的可能性“明顯增加”。
國內
1. 中信證券:出口管制進一步強化,戰略金屬或迎價值重估。
2. 中信證券:風險偏好回暖,景氣主題輪動。
3. 華泰證券:央行短期重在落實5月推出的一攬子金融政策。
4. 華泰證券:看好二季度乘用車板塊維持高景氣。
5. 華泰證券:預計二季度家電板塊將呈結構性修復態勢。
6. 中銀證券:A股市場“科技敘事”邏輯明晰,建議關注後續產業趨勢的催化機會。
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