上週一些新聞報道稱美國和伊朗即將達成臨時核協議，一些分析師對此表示，伊朗石油生產全面恢復將對全球市場產生重大影響，但這種可能性不大。

新聞報道稱，拜登政府已重啓與伊朗的談判。《華爾街日報》援引知情人士的話稱，這些討論旨在通過談判釋放伊朗關押的美國囚犯並遏制伊朗不斷髮展的核計劃，以換取解除一些對伊制裁。

2018年5月，時任美國總統特朗普單方面退出了伊核協議，並重新對伊朗石油出口實施制裁。自那以後，恢復該協議的努力和談判一直斷斷續續，包括去年歐盟的撮合也以失敗告終。

道瓊斯旗下石油價格信息服務公司（OPIS）全球能源分析主管湯姆·克洛扎（Tom Kloza）表示，到目前爲止，還沒有任何跡象表明核談判即將取得突破。他傾向於同意一些分析人士的觀點，即認爲談判的任何真正進展都將在2024年美國總統大選之後發生。

關於潛在臨時核協議的報道“目前只是噪音，伊朗將不得不克服一系列問題，才能將產量從他們目前的每天250萬桶左右的水平提高”，他說。

美國中國國務院已經否認了圍繞核協議的猜測。發言人馬修·米勒（Matthew Miller）在6月14日的新聞發佈會上說，“關於核協議的謠言，無論是臨時的還是其他的，都是虛假和誤導的”。

美伊可能“握手言和”，但或對油市影響不大

雖然分析師預計美伊不會很快達成臨時協議，但他們認爲達成一項有助於限制伊朗鈾濃縮的協議是有可能的，而對伊朗石油出口的制裁可能不會放鬆。

Energy Aspects長期分析主管馬修·帕裏（Matthew Parry）表示，新聞報道稱美伊臨時核協議即將達成，可能包括一些對石油制裁的緩解，但這些報道“不太可能被證明是準確的”。

他確實相信一些“幕後討論正在進行”，重點是試圖限制伊朗的鈾濃縮活動。在這一點上雙方可能會達成一項“有限的協議”，但他預計美國只會同意以“有限的讓步作爲回報”，而且這不會包括放鬆石油出口制裁。

Velandera Energy Partners董事總經理馬尼什•拉吉（Manish Raj）表示，“我們相信美國與伊朗即將達成一項‘迷你協議’” 。然而，這對石油市場來說可能不是什麼大事。

拉吉說，根據一項潛在的“迷你協議”，伊朗可能同意暫停其核研究，暫停60%以上的核濃縮，停止向俄羅斯和敘利亞出售武器和無人機，並釋放美國公民囚犯。

作爲回報，美國可能同意對伊朗採取更友好的態度，併發布制裁豁免，允許伊朗收回被凍結的貨幣資金。

美國戰略能源和經濟研究公司（SEER）總裁邁克爾•林奇（Michael Lynch）表示，釋放被關押在伊朗的美國人可能會使伊朗從經濟制裁中解脫出來，“但不會增加伊朗的石油銷售量”。

據《華爾街日報》6月14日的報道，美國和伊拉克官員表示，隨著美國和伊朗恢復外交接觸，美國批準了伊拉克政府向伊朗支付25億歐元（27億美元）以進口電力和天然氣。該報道指出，這筆錢此前曾因美國經濟制裁而被凍結。林奇說：

“做多石油市場的人正在屏息以待，擔心隨著制裁的放鬆，有很多潛在的伊朗石油可能會很快進入市場。”

但拉吉表示，如果美國和伊朗之間達成協議，這可能更像是一次“象徵性的握手”，而不是一項實質性協議。

他說，雙方都沒有達成協議的真正動力。美國並不急於談判，因爲任何協議都將是“政治自殺”，而伊朗也不急於談判，因爲其“黑暗艦隊已經允許它在黑市上出售石油”。

伊朗石油出口已經飆升 今年油價表現的關鍵還看需求

據數據和分析公司Kpler稱，在沒有與美國達成協議的情況下，伊朗的石油出口量已經大幅攀升，伊朗今年5月的原油和凝析油出口量估計約爲每天157萬桶，而去年同期僅爲每天39.55萬桶。

Kpler美洲首席石油分析師馬特·史密斯（Matt Smith）表示，鑑於原油價格目前的水平，達成核協議沒有意義。“在WTI原油達到每桶100美元以上的價格纔是有意義的，而不是現在的每桶70美元左右”。

Energy Aspects的帕裏表示，無論是否即將達成臨時協議，圍繞該協議的猜測已經引發了人們對伊朗在解除制裁的情況下石油產能復甦的擔憂。

Energy Aspects目前估計伊朗的原油產量爲每天270萬桶，這已經自2020年夏季每天190萬桶的低點“大幅復甦”。根據該公司的數據，伊朗還擁有在六個月內將日產量提高到約350萬桶的技術能力。

然而，帕裏表示，“只有在出口制裁解除，且除了中國以外的亞洲買家開始大量購買伊朗原油的情況下，才能實現如此快速的復甦”。

克洛扎指出，早在2017年前後，伊朗確實以每天400萬桶的速度生產石油。這可能“是未來的不確定因素，所以本屆白宮通過祕密渠道進行安靜的談判是有意義的”。

克洛扎說，目前，根據國際能源署、歐佩克和其他機構的預測，今年夏天原油的表現取決於需求是否超過供應。他說：“如果這些預測是正確的，那麼7月份應該會出現庫存下降。而如果市場仍然萎靡不振，許多耐心的交易員可能會投降並退出市場。”