【美債】

美國新任財政部長可能由前聯準會理事Kevin Warsh擔任，被認為是相對穩定的人選，降低了市場一些不安的情緒，美債殖利率回落，目前十年期以及兩年期公債殖利率來到4.4060%&4.2759%，關注本日美國十月營建許可&新屋開工數據。美國非農數據大幅下滑，不過市場認為可能是天災等短期因素影響並未造成市場恐慌，而近期通膨數據出現反彈以及第三季經濟穩健增長，加上川普當選美國總統，其政策可能不利通膨降溫，聯準會降息路徑將更加緩慢。

【利率期貨預期】

市場預期下次降息在2025年一月，至2025年底共降息幅度預期共三碼：

【美元指數】

日本央行行長對升息保持謹慎立場使日圓轉弱，而歐洲央行官員談話使市場降低明年歐元區降息幅度使歐元轉強，加上美國公債殖利率回落使美元指數下滑，目前來到106.275，關注本日美國十月營建許可&新屋開工數據。美國非農數據大幅下滑，不過市場認為可能是天災等短期因素影響並未造成市場恐慌，而近期通膨數據出現反彈以及第三季經濟穩健增長，加上川普當選美國總統，其政策可能不利通膨降溫，聯準會降息路徑將更加緩慢。

【歐元】

1.法國十月CPI年增率終值1.20%符合預期，月增率終值0.30%高於預期。

2.歐元區九月工業生產月增率-2.00%低於預期。

3.歐元區第三季GDP年增&季增率初值0.90%&0.40%，皆符合預期。

4.歐元區十一月ZEW經濟景氣指數12.5低於前值。

5.德國十一月ZEW經濟景氣指數-91.4低於預期。

歐洲央行官員發言中性使得市場降低明年的降息預期，歐元止跌回升，關注本日歐元區十月CPI數據終值。

【日幣】

1.九月核心機械訂單年增&月增率     -4.80%&-0.70%，皆低於預期。

2.第三季GDP季增年率初值0.90%高於預期，季增率初值0.20%符合預期。

3.十月PPI年增&月增率     3.40%&0.20%，皆高於預期。

4.九月家庭支出年增率-1.10%高於預期。

5.九月勞工收入&實質收入年增率     2.80%&-0.10%。

日本央行行長植田和男重申緊縮前景，但未如市場預期的可能會對十二月的利率決議有更多的說明，日圓一度轉弱，但受美元走弱而使日圓續漲，關注本週三日本十月貿易數據。

【英鎊】

1.九月工業&製造業生產月增率-0.50%&-1.00%，皆低於預期。

2.九月GDP月增率      -0.10%低於預期。

3.第三季GDP年增率初值1.00%符合預期，季增率初值0.10%低於預期。

4.九月貿易收支-163.2億英鎊低於預期。

5.九月平均薪資加獎金年增率4.30%高於預期。

英國九月受到工業下滑影響，第三季經濟表現不如預期，不過美元回落使英鎊反彈，關注本週三英國十月物價數據。

【加拿大幣】

1.十月新屋開工數24.08萬戶高於預期。

2.九月批發銷售月增率0.80%低於預期。

3.九月營建許可月增率11.50%高於預期。

4.九月失業率6.5%低於預期。

5.九月就業變動1.45萬人低於預期。

九月就業數據不如預期，市場加強加拿大央行降息預期，受美元回落使加幣反彈，關注本日加拿大十月CPI數據。

【澳幣】

1.十月就業變動1.59萬人低於預期。

2.十月失業率4.10%符合預期。

3.第三季薪資價格指數季增率0.80%低於預期。

4.十月NAB商業信心指數5高於前值。

5.十一月西太平洋消費者信心指數94.6高於前值。

澳洲央行十一月貨幣政策會議紀顯示澳洲央行立場依舊偏鷹，不過對於未來中美貿易史的前景不定，澳幣受美元轉弱而反彈，關注本週五澳洲十一月PMI數據初值。

【人民幣】

1.一至十月固定資產投資年增率3.40%低於預期。

2.一至十月房地產投資年增率-10.3%低於預期。

3.一至十月工業生產年增率5.80%高於預期。

4.一至十月零售銷售年增率3.50%高於預期。

5.十月失業率5.00%低於預期。

中國十月經濟數據好壞參半，不過零售數據的提升有望使中國今年經濟達到目標，人民幣出現反彈走升，關注本週三中國貸款市場報價利率。

【本週重要數據】

【主要貨幣漲跌】