10月份低於預期的CPI數據促使美國銀行週二改變了他們對美聯儲將進一步加息的預期，該行策略師們宣稱美聯儲的加息週期已經結束。10月份通脹率同比3.2%，低於9月份的3.7%，爲去年6月份以來的最低水平。與此同時，核心通脹率同比上升4%，也低於普遍預期。這加強了投資者對美聯儲可能已經結束加息的看法，並促使投資者押注美聯儲可能在明年5月開始降息。美銀此前曾預測12月最終加息25個基點。該行在週二的報告中稱，這份報告是“壓垮加息週期的最後一根稻草”。本週之前，該行曾辯稱，美聯儲官員傾向於在12月不加息。“因此，我們改變了對美聯儲的預測，”策略師們表示。“我們現在認爲美聯儲的加息週期已經結束。市場也同 ...
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【巴克萊仍預計美聯儲明年1月加息】11月15日訊，美國CPI數據公佈後，美銀也加入其它華爾街投行的行列，不再預計美聯儲加息，但巴克萊仍預計美聯儲明年1月將再加息25個基點。以Pooja Sriram爲首的巴克萊經濟學家表示，核心通脹壓力的緩解似乎有些誇張。由於經濟活動和勞動力市場數據仍有相當大的動能，我們認爲美聯儲明年初仍有可能進一步加息。
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交易商周二押注，通脹降溫將使美聯儲得以放棄進一步加息，甚至在明年5月前開始降息。此前美國政府公佈10月消費者物價指數環比持平。芝加哥聯儲主席古爾斯比在底特律經濟俱樂部表示，該報告顯示，消費者價格指數在9月份上漲3.7%後，10月僅比去年同期上漲3.2%，“看起來相當不錯”。他說，雖然他希望看到進一步的進展，特別是在住房通脹方面，但目前的CPI數據已經從1月份的6.3%左右下降近一半，有望成爲40多年來和平時期CPI降幅最快的一年。古爾斯比周二沒有更新他對適當利率路徑的看法，雖然即使是在週二的數據公佈之前，他也不是美聯儲政策制定者中主張進一步收緊政策的人。接近美聯儲目標利率的期貨合約價格反映出， ...
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外媒宏觀策略師Simon White認爲，通脹正開始重新抬頭，這與高盛有關通脹將在明年繼續放緩的觀點相左。White表示，已經有跡象表明，價格增長將在2024年復甦，這使得美聯儲的下一步行動更有可能是在長時間的暫停之後繼續加息。高盛在《2024年宏觀展望》中表示，“我們認爲，反通脹的最後一英里不會特別艱難。”但White指出，越來越多的數據顯示，除日本外的10國集團成員國明年的核心CPI遠不會平穩回落至2%-2.5%，通脹應該會開始重新升溫，最終促使美聯儲和其他央行進一步加息，高盛恐怕又要當一回“反指”。通脹依舊是全球央行的“心頭恨”，市場預期他們最終將取得好結果，美國和歐洲的CPI固定掉期預 ...
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【整理：每日全球外匯市場要聞速遞（11月15日）】1. 伊朗央行代表團前往沙特，將討論兩國銀行和外匯合作。2. 美國10月CPI與核心CPI數據均低於預期，利率期貨定價美聯儲本輪加息週期已徹底終結，到明年底將累計降息100BP，最早於5月進行首輪降息，各類風險資產與美債大漲，非美貨幣對大幅走強。3. 美聯儲巴爾金：不認爲通脹會平穩地達到2%。爲遏制需求和通脹，需要採取更多措施、美聯儲古爾斯比讚揚通脹降溫，但警告前路或有波折、傑斐遜：一些衡量經濟不確定性的指標，尤其是通脹指標，都有所上升。4. 美國銀行全球研究：不再預計美聯儲在12月加息25個基點。5. 花旗：在新加坡金融管理局的“守護者計劃” ...
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在美國銀行的調查中，通脹上升不再是投資者的主要擔憂，反而是日益惡化的地緣政治衝突現在成了首要擔憂。該行9月的一項調查顯示，當時40%的參與者表示，通脹引發的貨幣緊縮是市場面臨的主要尾部風險。在本月的Global Fund Manager調查中，這一比例已降至25%。與此同時，美聯儲已在連續兩次政策會議上暫停進一步加息，而週二公佈的10月CPI報告沒有顯示通脹有回升風險的跡象。市場現在不僅認爲，美聯儲不太可能繼續加息，甚至一些市場人士估計，聯邦基金利率將在明年大幅下降。其中，最激進的瑞銀預測，爲了應對經濟放緩，美聯儲將在2024年降息275個基點。儘管並非所有機構都認同這一前景，但在接受調查的投 ...
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【CPI也救不起來的碳酸鋰，下方還有多大空間？】特約光大期貨點評：受到美國10月CPI超預期調降的影響，週三有色板塊集體反彈。不過，碳酸鋰價格盤中下挫，成爲有色板塊當中最弱的一環。1. 從淺層原因來看，澳洲礦價下跌導致外採礦冶煉利潤有所修復，使得盤面的下方空間進一步打開。而從深層原因來看，目前電池級碳酸鋰平均價下降至15萬元/噸，工業級碳酸鋰平均價下降至14.3萬元/噸，基差收斂後盤面始終存在較大的拋壓，因此碳酸鋰期貨的反彈很難具備較強的持續性。2. 供需方面來看，青海地區受氣候影響出現小幅下滑，回收料小幅下滑，而江西地區部分復工，四川鋰鹽廠復產，進而使得11月總產量預計環比有所增加，據smm ...
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週三日本的數據顯示，第三季中國生產總值（GDP）摺合成年率爲-2.1%，收縮幅度遠高於經濟學家預測的-0.4%，而二季度爲增長4.8%，經濟萎縮的主要原因是企業支出下降和進口增加。這給日本央行在通脹上升之際逐步退出大規模貨幣刺激政策的努力帶來了複雜性，並進一步加大了日元的貶值壓力。企業的資本支出在第三季度下降了0.6%，而預期爲增加0.3%，這表明在價格上漲的情況下，企業將繼續削減投資。日本第三季的淨進口從春季的急劇下降中反彈，而淨出口讓整體GDP增幅數據抹去0.1個百分點。這些數據表明日本的經濟復甦比之前認爲的更加脆弱，或許需要政府和央行的持續支持。“第三季度令人失望的數據提醒我們，該國尚未 ...
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週二公佈的數據顯示，美國10月份的消費者價格指數（CPI）下降幅度超出預期，這讓金融市場欣喜若狂，交易員們預計美聯儲將避免進一步加息甚至可能更快降低借貸成本，美國國債收益率因此暴跌。週二，10年期美債收益率和對政策利率敏感的2年期美債收益率都出現了8個月來的最大單日下跌，交易員們對美聯儲將在2024年至少降息四次的預期升溫。簡而言之，金融條件突然變得寬鬆，基準10年期美債收益率較10月份的峯值下降了超過半個百分點。根據紐約FHN金融的宏觀策略師威爾·康珀諾爾（Will Compernolle）的說法，與美聯儲官員首次暗示長期美債收益率上漲可以起到收緊貨幣政策的作用並取代加息時相比，目前的金融狀 ...
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週二CPI數據顯示，美國10月通脹繼續降溫，市場押注美聯儲已經結束加息，美股一片狂歡。道指（DJI）上漲1.4%，標普500指數（SPX）上漲1.9%，納斯達克綜合指數（IXIC）上漲2.4%。標普500指數成分股中有50家公司股價錄得2023年最佳表現，納指成分股中94只個股錄得上漲。截至週二收盤，以特斯拉和蘋果公司爲首的七大科技巨頭單日市值增加了2075億美元，總市值達到11.69萬億美元，相當於標普500指數公司總市值40.11萬億美元的29.1%。其中，Alphabet(GOOGL.O)上漲1.2%至133.62美元，收於三周高位，市值增加191.5億美元，週二收盤時市值爲1.67萬億 ...
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