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中國在近期反內捲計畫下,股市資金流入創業板,光伏產業(太陽能產業)受益,近10日滬深資金大量流入,也引領股市上漲。反內捲的重點產業包括光伏、鋰電、新能源汽車、電商平台等可多加留意相關類股。 蘋果供應商藍思科技今日在香港IPO,獲得463倍認購,近日可關注H股、港股走向。   【反內捲計畫推動股市走揚?】 反內捲與AI推動股市上漲 過去 A 股中長期橫盤的根源在於過度資本開支導致自由現金流與 ROE 陷入低迷,然而近期中國「反內捲」與 AI 雙重驅動下,上證指數成功站穩重要壓力位,創業板指、科技指數領漲。 反內捲計畫 反內捲的目的在於引導上市公司削減資本開支,出清過剩產能,提升自由現金流與 RO ...
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川普開徵全球新關稅
昨7/7川普公布新一輪關稅稅率,對日韓課徵25%,對東協國家課徵逾30%的關稅,並強調控管轉運貿易。上週美越貿易協議的20%稅率,也確實成為對亞洲國家的樣板,將來若美中進一步談判也可能以此作為參考。 由於東協國家為中國重要的貿易夥伴,預期未來可能會對中國產生一定程度的影響,近期因新關稅公布,市場波動可能加大,須密切留意。 【川普開徵全球新關稅】 全球新關稅 川普宣布新一波「全面性國別關稅」,預計自 2025年8月1日 起實施。 日韓遭首波徵稅:對所有日本與韓國商品徵收25%關稅,強調若透過第三國轉運將加徵更高稅率;倘若提高對美關稅,則在現有新關稅稅率上追加同等幅度關稅;不過於美國境內設廠則可免 ...
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7/9各國關稅暫停期限將至,川普表示會陸續寄出關稅稅率信函,8/1正式收取對等關稅,上週美越達成貿易協議,「對等關稅10%」底線被破壞,也象徵美國對亞洲國家加徵的稅率可能不會低於20%,甚至成為將來美中談判的參考依據,因此近期貿易動態須密切關注,市場波動可能加大。   【關稅信將成中國關稅參考?】 各國關稅大限將至 7/9各國關稅暫停期限將到期,川普表示會陸續寄出關稅稅率信函,8/1正式收取對等關稅。川普對亞洲國家的關稅稅率是否可能成為將來與中國談判的參考依據? 越南成談判樣板 原先市場普遍預期「對等關稅」是象徵性的,甚至出現「TACO」交易(Trump Always Chickens Out ...
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  隨著美國解除對中國晶片設計軟體、乙烷的出口限制,可見美中貿易情勢放緩,但關稅暫緩期的截止日接近,變數仍然很多,接下來美中談判會是主要的關注重點,可留意川普之後幾天是否有調整中國進口的關稅稅率。A50與恆生科技目前區間震盪,建議區間頂部高點做空、拉回底部再做多。     【美國解除對中國晶片設計軟體、乙烷的出口限制】 根據路透社的報導,美國政府取消對中國晶片設計軟體( EDA ) 開發和乙烷生產商的出口限制,這進一步表明中美貿易緊張局勢正在緩和,包括北京在稀土問題上做出讓步。新思科技、Cadence設計系統公司和西門子,全球三大電子設計自動化軟體開發商在週三表示,他們正在恢復中國客戶對其軟體 ...
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美國與越南達成最新貿易協議,美國將對越南出口商品課20%關稅,對被視為「中國轉運」的產品課40%關稅,不僅可能威脅中國對越南的貿易順差,中國出口商也將面臨出口清查的威脅。雖美中貿易目前停火,但雙方拉攏盟友以及美國圍堵中國的意味仍重,國際情勢變化萬千,須謹慎看待。A50與恆生科技目前區間震盪,建議區間頂部高點做空、拉回底部再做多。   【美越貿易協議將衝擊中國?】 美越協議重擊中國轉口貿易 美國總統川普宣布與越南達成協議,美國將對越南出口商品課20%關稅,對被視為「中國轉運」的產品課40%關稅,威脅中國從越南獲得的770億美元貿易順差。 中國出口面臨轉口清查壓力 中國5月對越南貿易順差超過100 ...
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